Daniel Craig urodził się w 1968 roku w Chester, w Wielkiej Brytanii. Jego ojciec - Tim Craig jest marynarzem i właścicielem pubu "Ring O'Bells", natomiast matka - Carol Olivia Craig to nauczycielka plastyki.
Po rozwodzie rodziców w 1972 roku zamieszkał z matką i siostrą Leą w Liverpoolu. Po wizycie w Liverpool Everyman Theatre zainteresował się aktorstwem, a już w wieku 6 lat wystąpił w przedstawieniu pt. "Oliver!" w Frodsham Primary School . Był świetnym graczem w rugby, uczęszczał do klubu Hoylake Rugby Club. W wieku 14 lat zagrał w przedstawieniu szkolnym "Romeo i Julia" i "Kopciuszek".
Następnie w 1984 roku przerwał szkołę, po czym dołączył do grupy teatralnej National Youth Theatre w Manchesterze. Później przeprowadził się do Londynu, gdzie wraz z grupą NYT zagrał w sztuce "Troilus i Kresyda". Dorabiał jako kelner. Mimo to, nadal występował z NYT. Grał sztuki w takich państwach jak: Hiszpania, Rosja.
W 1988 roku, za trzecim podejściem, dostał się do szkoły Guildhall School of Music and Drama. Po obronie dyplomu w 1991 roku, przyłączył się do zespołu Royale Shaekspear Company. Na dużym ekranie, po raz pierwszy wystąpił w południowoamerykańskim dramacie "
Zew wolności". Następnie grał w serialu BBC2 "
Nasi przyjaciele w Północy". Otrzymał nagrodę Najlepszego wykonawcy Brytyjskiego na Międzynarodowym Festiwalu Filmowym w Edynburgu za rolę George'a Dyera. Natomiast nagrodę British Independet Film Award (BIFA) otrzymał za wykreowanie postaci Ray'a w dramacie komediowym "
Głosy". W roku 2000 otrzymał prestiżową, międzynarodową nagrodę Shooting Star.
Popularność zyskał, gdy zagrał Alexa Westa w filmie "
Lara Croft: Tomb Raider". Jednakże, krytyce londyńskiej przypadła bardziej do gustu jego rola w dramacie "
Przetrzymać tę miłość", za którą został nagrodzony ALFS Award. Wziął udział w filmie dokumentalnym "Through Their Eyes", gdzie dołączył do zespołu lekarzy fundacji ORBIS i OMEGA, z którymi wyruszył do Mongolii, aby zobaczyć w jaki sposób ratowany jest ludzki wzrok na pokładzie nowoczesnego samolotu "Flying Eye Hospital".
Kontrowersje sprawił wybór Daniela do roli legendarnego agenta 007 - Jamesa Bonda, pierwszego blondyna wcielającego się w tę postać. W roli Bonda wystąpił już 3 razy, a podpisał kontrakt na 2 kolejne filmy.